關於期貨交易的本質有三個問題，分別是期貨市場的本質、交易的本質和交易賺錢的本質。首先我們最關心的就是交易賺錢的本質到底是什麼，而要搞清楚交易賺錢的本質，就要先搞清楚期貨市場運行的本質和交易的本質。交易的本質很簡單，就是為了賺錢，大家都是受賺錢的驅動而進入這個市場，而期貨市場區別於其他市場的主要特徵是交割機制下與現貨的錨定關係。而設立期貨市場本質上是為了企業進行套保，而套保的基礎是必須有大量的投機作為對手盤，而要讓投機者進入，除了提供市場制度的保障，最重要的就是得具有波動性。有了波動性就有分歧，有分歧投機者才會介入，才會有充足的流動性，才可以保證套寶可以進行，之後才是期貨市場的價格發現、低風險套利等等這些衍生功能，那麼波動性可以說是任何交易市場的本質特徵。而波動性的本質不管從。
長期還是短期看，最大的本質是隨機性。雖然基本面研究認為供需關係決定了運行方向，但供需面的影響因素仍然具有巨大的隨機性。比如翔鷺裝置起火爆炸對PTV供需關係的巨大影響就有很大的隨機性。而技術面研究的隨機性顯然更大，因為這種不確定性就是市場的本質特徵。而從本質上講，不管基本面研究還是技術面分析都是提高勝率的一種手段。然而，基于波動隨機性的前提，勝率的提高難度其實比較大，但提高判斷準確率來提高勝率是期貨市場上99%的人所追求的目標。交易者對勝率的追求精益求精，孜孜不倦。由基本面派主要考察供需關係，進而要了解宏觀政策，上下游派功率、庫存、成本、利潤、產業鏈平衡等等紛繁複雜，而技術派從道士理論、將法則、波浪理論、禪論等等也有很多，還有基本面結合技術面派等。其實這些研究本質上就是多安分。
因子策略下，儘可能提高交易的準確性極盛的。然而事實依然是90%的交易者虧損。很多的例子都表明了勝率高並不能保證會賺錢，因為很多人判斷準確率很高，經常能看對方向，找准進場點也能獲利。然而賺了小錢一波動就跑了，虧錢被套了則選擇死扛，最後迫不得已割肉食賠了大錢。這樣算下來，勝率很高，但10次盈利可能也趕不上一次虧損，所以有了勝利也不一定能賺錢。更何況漲跌只有兩個方向，一進場輸贏概率就有50。然而事實卻是90%的人賠錢，長期看書的概率90%。究其原因，是因為操作中盈虧比沒有得到保障，所以假定我們的勝率就是50%，那麼盈虧比只要大於1:1，在交易足夠多的前提下就可以賺錢，那怎麼控制盈虧比？其實就是設置好止損止盈，期貨上有一句老話，截斷虧損，讓利潤奔跑。翻譯過來。
來，就是控制虧損的分母，讓利潤的分子儘量變大及擴大盈虧比。其實控制盈虧比就是我們交易系統中必不可少的一環，叫風險控制。通常講控制盈虧比最小在3:1，是我們做一次期貨交易的下限。那麼怎麼保證盈虧比得到執行呢？就是估算好進場點的盈虧比後，一入場就同步設好條件單止盈止損。隨著市場行情的發展，止盈可以動態調整，但止損只能往小了調，或者直到浮盈達到一定比例後，可以調到成本之上，讓止損變為最小的止盈，但絕不能擴大止損。這樣我們操作三次，其中止損兩次，按目標盈利一次，也依然能夠賺錢。但是做到這一步就一定可以賺錢了嗎？還是不行。這裡面還有一個前提，做三次，要有一次達到盈虧比3:1，你如果10次都沒達到怎麼辦？可能不到10次錢就虧完了，但是假定跟賭博下注一樣，我們的勝率是50%，我們還是主觀上控制以3:1的盈。
非筆操作。如果我們有無限的錢，每次都用相同的金額操作，10次可能賠錢，但100次從概率上講必定賺錢。所以要賺錢還得有個保障，就是操作的數量。要做到這一點，只能依靠資金管理才能保障生存下來，並有足夠多的交易機會和操作次數。很多賺了錢、賺了大錢的人，即便盈虧比做到了10:1，可是滿倉操作，止損養字後，資金就越來越小，很難回本了。畢竟100萬虧50%是50萬，50萬要回到100萬就得占100%才行。所以資金管理是一切的根本前提。通常講，按私募的一般規則，最大止損為總資金的20%，達到20%清盤，那麼交易角度講，初始的單次交易最好不要超過總金額的10%，同時設置盈虧比10，止損不得超過單次交易金額的10%，這樣即便每次操作都虧損，也可以保障我們連續交易20次以上。
只有在取得盈利後，我們在固定盈虧比3:1的情況下，可承受的止損和擴大，這樣持倉才可以放大。經過累積之後，持倉會逐步放大，這樣可以保證在出現了特別熟悉、很有把握，其主觀認為勝率較高的情況下，我們可以用既有盈利放大持倉去博取暴利，但無論如何，持倉最好不要超過50%。所以基於市場波動的隨機性前提下，通過技術操作拼命追求勝率是捨本逐末，擇木求魚。到這裡可以講，交易賺錢的本質就是通過資金管理保障交易次數，風險控制保障盈虧比。資金管理與風險控制就是交易制度，技術操作中基本面研究、價格運行的方向與區間、技術面分析、進出場點與加減倉節奏，以及其他的一些經驗和技巧的利用，這都是儘量提高勝率有很大的波動性，在狹窄的交易時空中有脆弱的隨機性，所以技術操作是交易之處。勝率的提高因為世界無。
無可不再變化，而追求永無止境。勝利的追求如履薄冰，長勝可求不可得，錯誤就會如影隨形，接踵而至。恰如林廣茂所言，無根浮盈空歡喜，慰界真經套中人。一個賺錢的交易系統的構建就是道數相合，將資金管理、風險控制與技術操作有機結合起來。但凡能長期穩定賺錢的交易系統，必定是能符合這些最基本的要求的。在孫子兵法上講，善戰者先維不可勝，以待敵之可勝。在期貨交易上做好資金管理和風險控制，就是做到先維不可勝，然後等待合適的機會，通過技術操作以做到待敵之可勝，方能做到不可勝在己，可勝在敵。只有在根本的思想認識上了解透徹了期貨交易賺錢的本質，才能在操作中了無掛礙的貫徹執行，最終做到知行合一。所以道德經講，有道無術，術上可求，有術無道，止於術。不到3000的本金，在短短的5個月裡就實現了收益率1309%，不管你信不信，這就是真實發生在2023年全國期貨實盤大賽的真實一幕。2023年4月12日，全國期貨實盤大賽出現了一位名叫小賭怡情666的參賽選手。作為本次大賽本金最小的選手，他的參賽資金僅有2732元，是一名絕對的草根選手。剛開始他並沒有引起他人的關注，他懷揣著虧完大不了繼續回農村種地的心態開始了他的第一筆交易。因為他資金比較小，可操作的品種有限，於是小賭怡情選擇在菜譜期貨上來回交易，因為期貨自帶10倍槓桿，商品價格波動1%就相當於本金波動10%，通過不斷的高拋低息，到5月15日10，小賭怡情的帳戶已經突破了萬元大關，此時他觀察到玻璃的盤面已經出現單邊弱勢下跌的行情，小賭怡情很擅長技術分析，他清楚。
的意識到下跌也就是目前玻璃的最小阻力方向，隨後他在玻璃期貨上滾動做空，到7月6日時，小賭怡情停掉了玻璃期貨的所有持倉，大賺35000，加上之前的盈利，此時小賭怡情的帳戶資金已經接近了5萬。7月24日，他發現苯乙烯盤面出現了一根大陰線後，小賭怡情認為苯乙烯已經連漲了一個月，並且到達了前期重要的壓力區域，於是他決定進場做空。不料此後兩天本以西再次大漲，迅速收回了失地，小賭怡情果斷止損，大虧1.1萬後離場。隨後小賭怡情開始反思自己的交易方法，認為這次還是有些操之過急了，好在及時的割肉離場，他還是有很多機會，而這一次也是小賭怡情在這半年當中的唯一一次大的回撤，此時，隨著印度尿素招標的炒作進入了尾聲，尿素的期貨價格也被市場炒到了2400元的高位。隨著尿素盤面高位上調下的。
出現，小賭怡情知道做空的時機已經到了，因為它在前一周就持續在跟蹤尿素，那時的價格還在不上不下的位置，所以一直沒有出手，現在信號已經出現了，於是小賭疫情果斷進場做空，尿素成本價是2290元，隨後幾個交易日內，尿素大跌6%。8月7日，小賭疫情盤中以2190的價格將手中的尿素空單平倉，大賺1.8萬立場。隨後半個月，小賭怡情一直在多個品種間來回遊走，保持良好盤感的同時等待著新機會的出現。8月21日，隨著市場對純鹼供應緊張炒作的加劇，使得純鹼期貨上出現連續的大陽線，市場的大資金再次向純鹼集合，小賭怡情看著被拉起的純鹼盤面，認為這次炒作不會輕易結束，主力這是要多空雙殺的節作，於是他選擇跟隨進場做多純鹼，隨後幾天，純鹼大漲35%休。
5月5日，小賭怡情將手中的純鹼多單平倉，大賺4萬里場，此時小賭怡情的帳戶資金已經達到10萬。9月7日，在他再次看到尿素處於區間震盪高位後，小情選擇再次進場做空尿素，當天尿素便大跌6%，直接跌到了前期低點區域，小賭疫情又大賺2萬離場。9月15號，他憑藉著敏銳的嗅覺，看到BG也已經上漲了整整三個月，並出現高位形態，小賭疫情果斷選擇進場做空PG成本價在6465，最後幾天，P71連續下跌4%。國慶節前最後一天，小賭已情果斷將手中的PG空單全部平倉，大戰1.2萬離場。最後，小賭怡情666以1309%的收益率奪得2023年全國期貨師盤大賽清亮組的亞軍。雖然資金量不大，但經過此次大賽，小賭怡情也成為眾多棋友眼中耀眼的存在。